Gunnar Huttunen saapuu pieneen peräpohjalaiseen kylään ja kunnostaa rappiolle jääneen vanhan myllyn. Pienellä paikkakunnalla vieraisiin suhtaudutaan varauksellisesti, etenkin kun erikoinen uusi mylläri ulvoo öisin ja omituisesti imitoi luonnon eläimiä ja pitäjän asukkaita. Kyläläiset painostavat Huttusta lopettamaan hulluttelut, mutta Huttunen ei suostu asettumaan annettuihin raameihin. Lopulta yhteisö päättää toimituttaa Huttusen hullujenhuoneelle. Huttunen on kuitenkin toista mieltä. Hän on päättänyt pistää silmäätekeville vastaan ja saa muutaman luotettavan apurin rinnalleen. Luvassa on melkoinen hullunmylly.
Ulvova mylläri on värikkään koominen ja koskettavan monisyinen tarina erilaisuudesta, rakkaudesta ja toveruudesta. Veijarimainen, herkullisia hahmoja sisältävä näytelmä on kuvaus pienestä, kapeakatseisesta yhteisöstä, joka yrittää sulkea kaiken kaavoista poikkeavan ulkopuolelleen. Samalla tarina on yksilönvapauden ylistys, joka kannustaa kuuntelemaan sydämen ääntä.